[번] 트레이딩 펀더멘털: 오실레이터를 올바르게 쓰는 법!

노트: 트렌드에 관한 선수 교육 튜토리얼은 아래 연관 링크에 올려 놓았습니다.

오실레이터는 제대로만 쓴다면 트레이딩에 있어 아주 쓸모가 많은 인디케이터입니다. 하지만 잘못 쓰면 오히려 실망스런 결과를 가져다 줄 뿐입니다.
가장 널리 알려진 오실레이터 보기는 스토캐스틱과 렐러티브 스트렝쓰 인덱스 등입니다. 이 튜토리얼에서는 스토캐스틱을 쓰겠지만 똑같은 논리가 대부분의다른 오실레이터에도 똑같이 적용됩니다.

정의:
오실레이터란:
오실레이터는 프라이스로부터 값을 구하는 인디케이터입니다. 프라이스는 오실레이터 포뮬러 인풋이 됩니다. 이 포뮬러는 보통 간단한 계산을 통해 가장 최근 프라이스 종가를 특정 기간 동안의 프라이스 레인지와 비교합니다 (오실레이터 세팅에서 이 기간은 지정할 수 있습니다). 그 결과는 퍼센트 포맷으로 나옵니다 (0 에서 100). 이 계산을 하는 주요 목적은 프라이스가 그 기간 레인지와 비교해 과매수 또는 과매도인지를 보여주고자 하는 것입니다. 보기로, 스토캐스틱값이 80% 이상이면 과매수이고 20% 밑이면 과매도라고 합니다.

다이버전스:
프라이스가 새 고가를 만들고 있고 오실레이터가 새 고가를 만들지 못하는 경우, 이를 베어리쉬 다이버전스라 부릅니다. 반대로 프라이스가 새 저가를 만들고 있고 오실레이터는 새 저가를 만들지 못하는 경우는 불리쉬 다이버전스라고 합니다. 불리쉬 다이버전스는 사자 시그널이고 베어리쉬 다이버전스는 팔자 시그널입니다.

프라이스 트렌드를 고려하지 않고 과매도 및 과매도 시그널만 보고 사자/팔자 시그널로 따라하게 되면 결과는 끔찍할 것입니다. 왜 그런지 간단히 설명드리죠.

오실레이터를 써서 여러분의 기회를 최대화 하는 방법:

1) 트렌딩 마켓의 경우

룰 #1: 업트렌딩 마켓에서 과매도 시그널은 믿을만한 사자 시그널입니다.
다운트렌딩 마켓에서 과매수 시그널은 믿을만한 팔자 시그널입니다.

차트를 왼쪽에서부터 보면 프라이스가 이전 다운 트렌드에 대해 가장 최근 스윙 하이위로 브레이크했기 때문에 잠재적인 리버설을 나타냈습니다. 그러므로 트레이더는 스토캐스틱에서 새로운 과매도 시그널을 기다렸다 매수했어야 합니다. 그 뒤에는 이 업트렌딩 마켓에서 스토캐스틱이 과매도될 때마다 업트렌드가 튕겨나오고 다시 또 재개하는 것을 보았습니다.
다운트렌딩 마켓에도 똑같은 논리가 적용됩니다.

룰 #2: 과매수가 업트렌드에서 일어나면 팔자를 뜻하지는 않습니다. 또한 과매도가 다운트렌드에서 사자를 뜻하지도 않습니다.
룰 #3 : 베어리쉬 다이버전스는 업트렌드에서는 팔자를 뜻하지는 않으며, 불리쉬 다이버전스가 다운트렌드에서 사자를 뜻하지도 않습니다.

직관적이지 않을지 모르겠지만 위 차트가 하나의 깔끔한 보기입니다:

차트에서 보다시피 마켓이 업-트렌딩중이고 과매수이면서 베어리쉬한 경우 다이버전스 시그널이 아주 흔한편인데 그것은 강한 디맨드가 있기 때문입니다. 따라서 이런 시그널은 믿기 어려우므로 버려야 합니다. 메이저 리지스턴스 레벨, 베어리쉬 캔들스틱, 또는 트렌드 스트럭쳐 브레이크 등과 같은 또 다른 여러가지 주요한 리버설 징후가 있지 않는한 말이죠. 다운-트렌딩 마켓에 대해서도 똑같은 논리가 적용되므로 과매도 시그널 및 불리쉬 다이버전스를 무시해야 합니다.

차트 끄트머리에 업트렌드 스트럭쳐 아래로 베어리쉬 브레이크아웃하는 또다른 보기가 나옵니다. 그것은 새로운 다운트렌드의 초기 시그널이었습니다. 그 브레이크아웃뒤에는 트레이더는 스토캐스틱에서 새로운 OB 시그널로 팔자를 기대해 보면 되겠습니다.

2) 사이드웨이 마켓의 경우

사이드웨이 마켓에서는 과매수 및 과매도는 믿을만 합니다. 아래 그림을 잘 살펴 보십시오.



사이드웨이 마켓을 만나면ㄴ 과매도 시그널에 사자, 그리고 과매수 시그널에 팔자에 맡겨 보십시오. 레인지의 탑과 바텀 가까이에서는 프라이스가 리버스 방향으로 가려하기 때문입니다. 레인지가 깨지면 트레이드를 엑시트하고 사이드웨이 마켓 로직 적용을 멈추어야 합니다. 대신 위에 설명한 트렌딩 마켓 로직 적용에 기대어 보십시오.


여기 다른 보기가 또 있습니다. 스토캐스틱이 과매수인 동안 프라이스가 계속해서 더욱 더 올라가는 경향을 명확히 볼 수 있습니다. 또한 여러 개의 베어리쉬 다이버전스가 프라이스가 계속해 올라감에도 명확했습니다.


다음은 위 차트 (1월 25일) 에서 업트렌드 상태에서 불리쉬 다이버전스 보기가 나옵니다. 차트에 아웃라인해 놓았습니다. 업트렌드에서 불리쉬 다이버전스는 또다른 믿을만한 사자 시그널입니다.

이글이 여러분에게 도움이 되길 빕니다.