TheLark

TheLark: Directional Movement Index Stochastic

There is a nice writeup about a system that uses DMISTO here, which includes decent statistics:
http://traderedge.net/2013/01/24/combine...

I have not yet done any back testing on the system as a whole myself, but thought the DMISTO was an interesting indicator, so ported it over for those who might want to play with it and create their own systems. I added dots that denote signals similar to the system described above, which can be turned off if desired.
Gỡ bỏ khỏi Script Ưa thích Thêm vào Script Ưa thích
study(title="TheLark: Directional Movement Index Stochastic", shorttitle="DMISTO_LK", overlay=false)

        //•/•/•/•/•/•/•/•/•/•/•/•/•/•/•/•/•/•/•/•/•/•/•//   
        //                                             //
        //              DMISTO BY THELARK              //
        //                 ~ 8-4-14 ~                  //
        //                                             //
        //                     •/•                     //
        //                                             //
        //    https://www.tradingview.com/u/TheLark    //
        //                                             //
        //•/•/•/•/•/•/•/•/•/•/•/•/•/•/•/•/•/•/•/•/•/•/•//

// Wells Wilders MA
wwma(l,p) =>
    wwma = (nz(wwma[1]) * (l - 1) + p) / l

// Inputs
DMIlength = input(10,title="DMI Length")
Avglength = input(3, title="Avg Length")
ShowDots = input(true)
ob = input(90,title="Over Bought")
os = input(10,title="Over Sold")

// Osc Calc
hiDiff = high - high[1]
loDiff = low[1] - low
plusDM = (hiDiff > loDiff) and (hiDiff > 0) ? hiDiff : 0
minusDM = (loDiff > hiDiff) and (loDiff > 0) ? loDiff : 0
ATR = wwma(DMIlength, tr)
PlusDI = 100 * wwma(DMIlength,plusDM) / ATR
MinusDI = 100 * wwma(DMIlength,minusDM) / ATR
osc = PlusDI - MinusDI

// STO
hh = highest(osc,DMIlength)
ll = lowest(osc,DMIlength)
sto = 100 * (osc-ll) / (hh-ll)
kslow = sma(sto, Avglength)
perd = sma(kslow,Avglength)

// Plots
plot(ob,color=gray)
plot(os,color=gray)
plot(ShowDots ? kslow[1] < perd[1] and kslow > perd and perd < os ? os : na : na,style=circles,color=lime,linewidth=2)
plot(ShowDots ? kslow[1] > perd[1] and kslow < perd and perd > ob ? ob : na : na,style=circles,color=orange,linewidth=2)
plot(kslow, color=#0EAAEF,title="DMISTO-slow",linewidth=1)
plot(perd, color=red,title="DMISTO-slow",linewidth=1)
//plot(sto, color=#0EAAEF,title="DMISTO",linewidth=1)

Bình luận

Oops forgot to switch to the weekly chart before posting. The link above is a system built for weekly bars. (But that really shouldn't matter on any decent system). Anyone looking to trade a system should be doing proper back and forward testing to help find ideal values without overfitting
+5 Phản hồi
Super interesting, love the article! How does this differ from the stoch?
Phản hồi
Trang chủ Bộ lọc cổ phiếu Bộ lọc Forex Bộ lọc Tiền điện tử Lịch kinh tế Cách thức hoạt động Tính năng Biểu đồ Trả phí Giới thiệu bạn Quy tắc Áp dụng Trung tâm Trợ giúp Giải pháp cho Website & Nhà môi giới Widget Giải pháp biểu đồ Thư viện Biểu đồ Lightweight Blog & Tin tức Twitter
Hồ sơ Tùy chỉnh Hồ sơ Tài khoản và Thanh toán Giới thiệu bạn Xu Ticket Hỗ trợ của tôi Trung tâm Trợ giúp Các ý tưởng đã đăng Người theo dõi Đang theo dõi Tin nhắn riêng Trò chuyện Đăng xuất