Инвестиционная идея - акции Bausch Health Co #BHC
Bausch Health Co #BHC - специализированная фармацевтическая компания, базирующаяся в Канаде.
💡 После объявления Bausch о намерении отделить бизнес B&L Eye Care от более широкого портфеля компании, J.P. Morgan обновляет свою оценку SOTP (оценка компании методом суммы частей) и предлагает свой взгляд на дальнейшие перспективы #BHC.
👉🏻 Подробности разделения появятся позже, но аналитики уже сейчас видят возможности существенного роста, поскольку компания отделяет свою франшизу с широким спектром офтальмологических услуг и продуктов от основного фармацевтического бизнеса. Оценка аналитиков предполагает возможный рост на ~15% целевого мультипликатора EBITDA (15x) для отделяемого офтальмологического бизнеса B&L Eye Care, что подразумевает стоимость ~$32 за акцию #BHC.
👉🏻 Несмотря на то, что восстановление основных показателей на фоне пандемии происходит медленнее, чем ожидалось, франшизы Bausch Health, затронутые COVID, должны нормализоваться после 2020 года. Компания может показать существенный рост выручки и EBITDA для консолидированной #BHC в 2022 году. JPMorgan дает рекомендацию «покупать».
🎯 Цель - $32, потенциал роста +89%.
💎 Мы рассматриваем акции Bausch Health Co #BHC для включения в портфель. Отделения бизнеса с большей потенциальной оценкой от основного с высокой вероятностью приведет к росту мультипликаторов компании.
💡 После объявления Bausch о намерении отделить бизнес B&L Eye Care от более широкого портфеля компании, J.P. Morgan обновляет свою оценку SOTP (оценка компании методом суммы частей) и предлагает свой взгляд на дальнейшие перспективы #BHC.
👉🏻 Подробности разделения появятся позже, но аналитики уже сейчас видят возможности существенного роста, поскольку компания отделяет свою франшизу с широким спектром офтальмологических услуг и продуктов от основного фармацевтического бизнеса. Оценка аналитиков предполагает возможный рост на ~15% целевого мультипликатора EBITDA (15x) для отделяемого офтальмологического бизнеса B&L Eye Care, что подразумевает стоимость ~$32 за акцию #BHC.
👉🏻 Несмотря на то, что восстановление основных показателей на фоне пандемии происходит медленнее, чем ожидалось, франшизы Bausch Health, затронутые COVID, должны нормализоваться после 2020 года. Компания может показать существенный рост выручки и EBITDA для консолидированной #BHC в 2022 году. JPMorgan дает рекомендацию «покупать».
🎯 Цель - $32, потенциал роста +89%.
💎 Мы рассматриваем акции Bausch Health Co #BHC для включения в портфель. Отделения бизнеса с большей потенциальной оценкой от основного с высокой вероятностью приведет к росту мультипликаторов компании.
⚠️ Подписывайтесь на телеграм-канал αβeta и получайте еще больше инвестиционных идей на американском рынке акций.
💎 Телеграм: t.me/aabeta
💎 Сайт: abeta.org/
💎 Телеграм: t.me/aabeta
💎 Сайт: abeta.org/
Thông báo miễn trừ trách nhiệm
Thông tin và ấn phẩm không có nghĩa là và không cấu thành, tài chính, đầu tư, kinh doanh, hoặc các loại lời khuyên hoặc khuyến nghị khác được cung cấp hoặc xác nhận bởi TradingView. Đọc thêm trong Điều khoản sử dụng.