XAU/USD - Cẩn trọng nhịp điều chỉnh ngắn hạn
Đồng USD sụt giảm trên diện rộng và lợi suất thực kỳ hạn 10 năm tại Mỹ tiếp tục chìm sâu xuống gần mức -1% cũng giúp củng cố vị thế của vàng. Giá vàng thế giới đã tăng lên mức cao 1,834$/Oz trong ngày 15/07 sau đó điều chỉnh về vùng 1,820$ và hiện tại được giao dịch quanh mức 1,824-1,830$ trong phiên đầu ngày.
Trong phiên điều trần hôm qua, ông Powell thừa nhận rằng lạm phát đang tăng nhanh hơn dự kiến nhưng vẫn giữ quan điểm rằng nó chỉ mang tính tạm thời và sẽ sẵn sàng phản ứng nếu cần thiết. “Ngay cả sau khi nguồn cung lớn trên thị trường lao động xuất hiện, nhiều khả năng chúng ta vẫn sẽ không đạt được mức toàn dụng lao động. Đó là lý do tại sao chúng tôi không thấy rằng đã đến lúc phải tăng lãi suất”. Rõ ràng Fed đang rất chú trọng đến thị trường lao động và khi trợ cấp thất nghiệp kết thúc trong vài tháng tới, hãy chờ xem liệu các con số việc làm khả quan có đủ để Fed thay đổi quan điểm không.
Trong phiên giao dịch ngày 14/07, các quỹ ETF toàn cầu đã bán ra 73,675 ounces vàng (2.29 tấn), tăng lượng vàng bán ròng trong năm nay lên 6.53 triệu ounces (khoảng 194 tấn). SPDR Gold Shares, quỹ ETF kim loại lớn nhất thế giới, bán ra 93,560 ounces vàng trong phiên ngày hôm qua. Chuỗi ngày thận trọng và bi quan với triển vọng của vàng vẫn chưa chấm dứt. Tổng giá trị giao dịch đạt 134.6 triệu USD tính theo tỷ giá giao ngay ngày hôm qua. Tổng khối lượng nắm giữ của các quỹ ETF đang ở mức 100.53 triệu ounces (khoảng 3,127 tấn), giảm 6.1% so với con số 106.76 triệu ounces hồi đầu năm. Giá vàng giảm 3.83% trong năm nay xuống mức $1,827/oz.
Phân tích kỹ thuật XAU/USD
Contex Market - Hoàn cảnh thị trường
Sau khu sự hấp thụ cung hoàn thành (xem phân tích trước đó), giá phá vỡ vùng tích luỹ và tăng trưởng tốt lên vùng 1,83x, tại vùng kháng cự này chúng ta đang thấy một vùng tranh chấp giá - Consolidation được hình thành và đang chi phối hành vi giá tại khu vực này. Quan sát hành vi giá chúng ta đã có nhịp giảm giá kiểm tra vùng hỗ trợ 1,82x sau đó tăng giá trở lại vùng 1,832$ tuy nhiên nhịp tăng giá khá yếu và giá đang hình thành cấu trúc đỉnh thấp hơn.
Hành vi giá - H1
Quan sát hành vi giá tại khu vực tranh chấp này chúng ta thấy các dấu hiệu tiêu cực của giá như sau:
- Thứ nhất (nhân): Giá chạm vùng 1,830$ chúng ta tháy một áp lực bán tương đối mạnh ngăn chạn đà tăng giá, tuy sau đó áp lực bán được hấp thụ nhưng đã làm suy giảm lực cầu
- Kế tiếp (duyên), sau nhịp điều chỉnh và áp lực cung được hấp thụ hết, bên bán tiếp tục đẩy giá đi lên vào tạo đỉnh mới cao hơn tại mức giá 1,834$, tuy nhiên quan sát gia tốc tăng giá đã chậm lại và động lượng tăng giá suy yếu rõ ràng, tác động của nhịp giảm trước đó đã hấp thụ phần lớn động lượng tăng giá (nguyên nhân).
- Sự điều chỉnh tiếp theo sau khi giá cho dấu hiệu suy yếu, tuy giá chưa breakout vùng hỗ trợ tăng giá gần nhất EMA52-H1, tuy nhiên quan sát động lượng tại vùng này có dấu hiệu tăng vọt cho thấy áp lực bán ẩn chứa và cố gắng phá vỡ vùng hỗ trợ này. Nhịp hồi phục giá sau đó cho thấy sự cạn kiệt lực cầu và suy yếu rõ ràng của động lượng tăng giá.
Kết luận:
Xét về ngắn hạn trong tháng 07 XAU có thể vẫn đạt được mục tiêu giá hồi phục lại vùng 1,85x-1,86x, tuy nhiên trong nhịp tăng giá hiện tại chúng ta đang thấy nhịp suy yếu của lực cầu và sẽ có một nhịp điều chỉnh giá diễn ra, các cùng hỗ trợ cần quan sát là 1,813-1,792 và 1,77x.
Với dấu hiệu này tôi thực hiện chiến lược short theo nhịp điều chỉnh giá ngắn hạn tại các mức 1,829-1832 với Stoploss 1,834$ và quan sát vùng chốt lời tại các vùng hỗ trợ 1,813-1,792 và 1,77x. Với chiến lượng Long (Hedging bằng short ngược hoặc thực hiện chốt lời chờ điểm mua vào thấp hơn)
Miễn trừ trách nhiệm: Đánh giá thể hiện quan điểm cá nhân, chỉ có giá trị tham khảo, không phải và không được coi là hoạt động tư vấn khuyến nghị đầu tư, mua, bán bất kỳ sản phẩm nào hoặc tư vấn cho bất cứ hoạt động kinh doanh nào và không nhằm mục đích phục vụ lợi ích của bất kỳ cá nhân/tổ chức nào.
Trong phiên điều trần hôm qua, ông Powell thừa nhận rằng lạm phát đang tăng nhanh hơn dự kiến nhưng vẫn giữ quan điểm rằng nó chỉ mang tính tạm thời và sẽ sẵn sàng phản ứng nếu cần thiết. “Ngay cả sau khi nguồn cung lớn trên thị trường lao động xuất hiện, nhiều khả năng chúng ta vẫn sẽ không đạt được mức toàn dụng lao động. Đó là lý do tại sao chúng tôi không thấy rằng đã đến lúc phải tăng lãi suất”. Rõ ràng Fed đang rất chú trọng đến thị trường lao động và khi trợ cấp thất nghiệp kết thúc trong vài tháng tới, hãy chờ xem liệu các con số việc làm khả quan có đủ để Fed thay đổi quan điểm không.
Trong phiên giao dịch ngày 14/07, các quỹ ETF toàn cầu đã bán ra 73,675 ounces vàng (2.29 tấn), tăng lượng vàng bán ròng trong năm nay lên 6.53 triệu ounces (khoảng 194 tấn). SPDR Gold Shares, quỹ ETF kim loại lớn nhất thế giới, bán ra 93,560 ounces vàng trong phiên ngày hôm qua. Chuỗi ngày thận trọng và bi quan với triển vọng của vàng vẫn chưa chấm dứt. Tổng giá trị giao dịch đạt 134.6 triệu USD tính theo tỷ giá giao ngay ngày hôm qua. Tổng khối lượng nắm giữ của các quỹ ETF đang ở mức 100.53 triệu ounces (khoảng 3,127 tấn), giảm 6.1% so với con số 106.76 triệu ounces hồi đầu năm. Giá vàng giảm 3.83% trong năm nay xuống mức $1,827/oz.
Phân tích kỹ thuật XAU/USD
Contex Market - Hoàn cảnh thị trường
Hành vi giá - H1
Quan sát hành vi giá tại khu vực tranh chấp này chúng ta thấy các dấu hiệu tiêu cực của giá như sau:
- Thứ nhất (nhân): Giá chạm vùng 1,830$ chúng ta tháy một áp lực bán tương đối mạnh ngăn chạn đà tăng giá, tuy sau đó áp lực bán được hấp thụ nhưng đã làm suy giảm lực cầu
- Kế tiếp (duyên), sau nhịp điều chỉnh và áp lực cung được hấp thụ hết, bên bán tiếp tục đẩy giá đi lên vào tạo đỉnh mới cao hơn tại mức giá 1,834$, tuy nhiên quan sát gia tốc tăng giá đã chậm lại và động lượng tăng giá suy yếu rõ ràng, tác động của nhịp giảm trước đó đã hấp thụ phần lớn động lượng tăng giá (nguyên nhân).
- Sự điều chỉnh tiếp theo sau khi giá cho dấu hiệu suy yếu, tuy giá chưa breakout vùng hỗ trợ tăng giá gần nhất EMA52-H1, tuy nhiên quan sát động lượng tại vùng này có dấu hiệu tăng vọt cho thấy áp lực bán ẩn chứa và cố gắng phá vỡ vùng hỗ trợ này. Nhịp hồi phục giá sau đó cho thấy sự cạn kiệt lực cầu và suy yếu rõ ràng của động lượng tăng giá.
Kết luận:
Xét về ngắn hạn trong tháng 07 XAU có thể vẫn đạt được mục tiêu giá hồi phục lại vùng 1,85x-1,86x, tuy nhiên trong nhịp tăng giá hiện tại chúng ta đang thấy nhịp suy yếu của lực cầu và sẽ có một nhịp điều chỉnh giá diễn ra, các cùng hỗ trợ cần quan sát là 1,813-1,792 và 1,77x.
Với dấu hiệu này tôi thực hiện chiến lược short theo nhịp điều chỉnh giá ngắn hạn tại các mức 1,829-1832 với Stoploss 1,834$ và quan sát vùng chốt lời tại các vùng hỗ trợ 1,813-1,792 và 1,77x. Với chiến lượng Long (Hedging bằng short ngược hoặc thực hiện chốt lời chờ điểm mua vào thấp hơn)
Miễn trừ trách nhiệm: Đánh giá thể hiện quan điểm cá nhân, chỉ có giá trị tham khảo, không phải và không được coi là hoạt động tư vấn khuyến nghị đầu tư, mua, bán bất kỳ sản phẩm nào hoặc tư vấn cho bất cứ hoạt động kinh doanh nào và không nhằm mục đích phục vụ lợi ích của bất kỳ cá nhân/tổ chức nào.
