Phân tích cơ bản, và biểu đồ kỹ thuật USD/JPY 31/12/2024Ngày 31 tháng 12, 2024 là ngày cuối cùng của năm giao dịch, và thị trường sẽ chịu ảnh hưởng của một số yếu tố quan trọng trong ngắn hạn. Dưới đây là các yếu tố cơ bản có thể tác động đến cặp tỷ giá USD/JPY (Dollar Mỹ/Yên Nhật) hôm nay.
1. Các yếu tố vĩ mô tác động đến USD/JPY
Chính sách tiền tệ của Fed và BoJ
Fed (Cục Dự trữ Liên bang Mỹ): Sau một năm mà Fed liên tục tăng lãi suất nhằm kiềm chế lạm phát, kỳ vọng rằng Fed sẽ giữ lãi suất ở mức cao trong ít nhất nửa đầu năm 2025. USD sẽ tiếp tục được hưởng lợi từ việc duy trì lãi suất cao, vì đồng đô la vẫn hấp dẫn với các nhà đầu tư tìm kiếm lợi suất cao.
Các tín hiệu từ Fed về chính sách tiền tệ trong tuần này hoặc cuối năm có thể làm thị trường điều chỉnh lại kỳ vọng về việc giảm lãi suất vào năm sau, điều này tiếp tục hỗ trợ sự mạnh mẽ của USD.
BoJ (Ngân hàng Trung ương Nhật Bản): BoJ vẫn duy trì chính sách tiền tệ siêu nới lỏng với lãi suất âm và các biện pháp nới lỏng định lượng. Chính sách này đã được thực hiện trong suốt nhiều năm để kích thích tăng trưởng và lạm phát tại Nhật Bản.
Lạm phát của Nhật Bản đã dần có những dấu hiệu tích cực, tuy nhiên BoJ có thể vẫn chưa vội vàng thay đổi chính sách tiền tệ trong ngắn hạn. Điều này tiếp tục tạo ra sự khác biệt rõ rệt giữa lãi suất của Mỹ và Nhật Bản, giúp USD/JPY duy trì xu hướng tăng.
Sự khác biệt lãi suất (Interest Rate Differentials)
Sự chênh lệch lớn về lãi suất giữa Mỹ và Nhật Bản vẫn là yếu tố chính giúp USD/JPY duy trì xu hướng tăng. Trong khi Fed giữ lãi suất ở mức cao để kiềm chế lạm phát, BoJ vẫn duy trì chính sách lãi suất âm và hỗ trợ nền kinh tế qua các biện pháp kích thích tiền tệ.
USD/JPY có thể tiếp tục được hưởng lợi từ sự mạnh lên của đồng đô la do Fed vẫn tiếp tục duy trì lãi suất cao. Điều này làm giảm sức hấp dẫn của đồng yên Nhật, khiến nó dễ bị yếu đi so với USD.
2. Dữ liệu kinh tế Mỹ và Nhật Bản
Dữ liệu về việc làm (NFP) và tỷ lệ thất nghiệp Mỹ: Nếu dữ liệu về NFP (Bảng lương phi nông nghiệp) và tỷ lệ thất nghiệp tại Mỹ vẫn duy trì tích cực, điều này sẽ củng cố thêm kỳ vọng về sức mạnh của nền kinh tế Mỹ và giúp đồng USD tiếp tục mạnh lên.
Tăng trưởng việc làm mạnh mẽ sẽ là tín hiệu cho thấy nền kinh tế Mỹ vẫn có sức cầu mạnh, từ đó duy trì hoặc thậm chí thúc đẩy thêm chính sách tiền tệ thắt chặt của Fed.
Dữ liệu kinh tế Nhật Bản: Nhật Bản dự kiến công bố các chỉ số về tăng trưởng kinh tế và tiêu dùng trong tuần này. Nếu có các số liệu yếu, điều này có thể tạo ra sự bất lợi cho đồng yên Nhật, khiến USD/JPY có khả năng tăng giá.
Tuy nhiên, nếu nền kinh tế Nhật Bản cho thấy dấu hiệu phục hồi hoặc các chỉ số tăng trưởng tích cực, đồng yên có thể tìm thấy sức mạnh để phục hồi một phần.
3. Tình hình địa chính trị và toàn cầu
Tình hình chính trị và kinh tế toàn cầu: Tình hình chính trị, đặc biệt là tại các khu vực như Trung Đông hay các mối quan hệ thương mại giữa các quốc gia lớn (Mỹ, Trung Quốc, Nhật Bản) có thể tác động đến dòng vốn tìm đến các tài sản trú ẩn an toàn. Yên Nhật thường được xem là một tài sản trú ẩn an toàn trong các thời điểm bất ổn toàn cầu, vì vậy sự biến động trong chính trị hoặc khủng hoảng có thể tạo ra các biến động tạm thời trong tỷ giá USD/JPY.
Lịch nghỉ lễ: Mặc dù thị trường giao dịch có thể giảm thanh khoản trong dịp nghỉ lễ cuối năm, nhưng USD/JPY vẫn có thể phản ứng mạnh với các yếu tố bất ngờ từ chính sách tiền tệ của các ngân hàng trung ương hoặc các sự kiện địa chính trị.
4. Tình hình thị trường và kỹ thuật
Thanh khoản thị trường: Do đây là tuần cuối cùng của năm, thanh khoản thị trường có thể thấp hơn so với bình thường do nhiều nhà đầu tư nghỉ lễ. Tuy nhiên, điều này cũng có thể khiến các cặp tỷ giá có sự biến động mạnh mẽ, đặc biệt nếu có bất kỳ sự kiện bất ngờ nào.
Biến động kỹ thuật: USD/JPY hiện đang trong một xu hướng tăng dài hạn với việc đồng USD mạnh mẽ so với đồng yên Nhật. Mặc dù giá có thể gặp một số điều chỉnh trong ngắn hạn do thanh khoản thấp và các yếu tố mùa vụ, xu hướng chính vẫn nghiêng về sự mạnh lên của USD.
Các mức kháng cự gần nhất có thể là 157.696 - 160.202 (nếu giá vượt qua mức này, USD/JPY có thể tiếp tục tăng lên mức cao mới). Mức hỗ trợ quan trọng có thể là 154.765, nếu có sự điều chỉnh ngắn hạn.
Tổng kết phân tích USD/JPY ngày 31 tháng 12, 2024
Tín hiệu từ Fed: Chính sách lãi suất cao của Mỹ vẫn là yếu tố chủ đạo trong việc hỗ trợ sự mạnh lên của USD.
Chính sách tiền tệ BoJ: Lãi suất thấp và chính sách nới lỏng của BoJ khiến đồng yên Nhật vẫn yếu so với USD.
Dữ liệu vĩ mô và triển vọng việc làm Mỹ: Số liệu việc làm mạnh mẽ có thể tiếp tục hỗ trợ xu hướng tăng của USD.
Thanh khoản và kỳ nghỉ lễ: Mặc dù thanh khoản thấp có thể gây ra biến động mạnh, nhưng USD/JPY vẫn có xu hướng đi lên trong ngắn hạn.
Dự báo ngắn hạn USD/JPY
Cặp tỷ giá USD/JPY có khả năng tiếp tục tăng trong ngày hôm nay, ngày 31 tháng 12, 2024, đặc biệt nếu không có những biến động lớn từ các yếu tố bất ngờ.
Tuy nhiên, nhà đầu tư cần chú ý đến dữ liệu về NFP vào cuối tuần và các thông tin về chính sách từ Fed, điều này sẽ là yếu tố quan trọng định hình xu hướng trong tuần giao dịch tiếp theo.
Lưu ý: Thị trường có thể có sự biến động mạnh trong ngày cuối năm do thanh khoản thấp và các yếu tố mùa vụ, vì vậy nhà đầu tư cần thận trọng khi đưa ra quyết định giao dịch.
