Biểu đồ Volume footprint

Định nghĩa

Volume Footprint (Dấu chân khối lượng) là công cụ biểu đồ mạnh mẽ giúp trực quan hóa phân bổ khối lượng giao dịch ở nhiều mức giá cho mỗi nến trong một khung thời gian cụ thể, cung cấp cho nhà giao dịch thông tin bổ sung để giúp xác định các khu vực có tính thanh khoản cao hoặc hoạt động giao dịch quan trọng. Người dùng có gói Premium trở lên có thể xem dấu chân khối lượng trên biểu đồ bằng cách chọn tùy chọn "Dấu chân khối lượng" từ menu thả xuống loại biểu đồ.

Theo mặc định, loại biểu đồ này hiển thị phân bổ khối lượng bán ở bên trái của mỗi ngọn nến và khối lượng mua ở bên phải với các màu chuyển màu tùy chọn biểu thị cường độ tương đối của khối lượng trên mỗi cấp độ. Biểu đồ này đặt các đường thẳng đứng bên cạnh các cấp độ trong phần phân phối để làm nổi bật các khu vực mất cân bằng đáng kể. Ngoài ra, biểu đồ còn cho biết Vùng giá trị (VA) và Điểm kiểm soát (POC) của mỗi thanh, đồng thời hiển thị thông tin về chênh lệch khối lượng và tổng khối lượng bên dưới mỗi nến.

Xem phần "Cài đặt" bên dưới để tìm hiểu về các loại chế độ hiển thị dấu chân khác nhau và tất cả các tùy chọn tùy chỉnh biểu đồ khác.

Tính toán

Nguồn dữ liệu khối lượng

Loại biểu đồ này truy xuất dữ liệu khối lượng của mã giao dịch từ một số khung thời gian trong thanh, tức là các khung thời gian thấp hơn biểu đồ, để tính toán lịch sử. Khung thời gian tăng dần khi dữ liệu lịch sử sẵn có đã cạn kiệt, bắt đầu với khung thời gian sẵn có thấp nhất. Nói cách khác, càng đi sâu vào lịch sử biểu đồ thì khung thời gian nội thanh của dữ liệu khối lượng càng cao. Dấu vết của các nến gần đây trên biểu đồ là chính xác nhất vì sử dụng thông tin chi tiết nhất trong khi tính toán.

Thứ tự mà biểu đồ yêu cầu các khung thời gian nội thanh để tính toán là 1S, 1, 15, 60, rồi 1D. Khung thời gian nội bộ cao nhất được yêu cầu cho dấu chân lịch sử phụ thuộc vào khung thời gian của biểu đồ.

Phân loại khối lượng

Biểu đồ Dấu chân khối lượng phân loại khối lượng là "mua" hoặc "bán" dựa trên hướng biến động giá trong thanh. Biểu đồ sử dụng thuật toán sau để xác định danh mục của từng giá trị khối lượng:

• Nếu giá đóng cửa của nội thanh vượt quá giá mở cửa, biểu đồ sẽ chỉ định khối lượng cho danh mục "mua".
• Nếu giá đóng cửa của nội thanh thấp hơn giá mở cửa, biểu đồ sẽ chỉ định khối lượng cho danh mục "bán".
• Nếu giá đóng cửa bằng giá mở cửa:
  • Khối lượng sẽ thuộc danh mục "mua" nếu mức đóng của nội thanh hiện tại vượt quá mức đóng cửa của nội thanh trước đó.
  • Khối lượng sẽ thuộc danh mục "bán" nếu giá đóng cửa của nội thanh hiện tại thấp hơn mức đóng của nội thanh trước đó.
  • Khối lượng sẽ thuộc cùng loại với nội thanh trước đó nếu giá đóng cửa bằng nhau.

Biểu đồ tích lũy khối lượng được phân loại trên các khung thời gian thấp hơn ở các mức giá khác nhau để tạo dấu chân.

Phát hiện mất cân bằng

Thị trường cân bằng xảy ra khi có cân bằng giữa cung và cầu, thường dẫn đến giá cả tương đối ổn định. Ngược lại, thị trường mất cân bằng xảy ra khi có chênh lệch đáng kể giữa cung và cầu, thường dẫn đến biến động giá đáng kể hơn.

Biểu đồ Dấu chân khối lượng phát hiện mất cân bằng mua khi khối lượng "mua" ở một mức giá vượt quá khối lượng "bán" ở mức dưới đây theo một tỷ lệ phần trăm nhất định. Tương tự, biểu đồ phát hiện mất cân bằng bán khi khối lượng "bán" ở một mức vượt quá khối lượng "mua" ở mức trên theo tỷ lệ phần trăm đó. Người dùng có thể kiểm soát tỷ lệ phần trăm mà khối lượng "mua" phải vượt quá khối lượng "bán" hoặc ngược lại, để phát hiện mất cân bằng thông qua đầu vào "Mất cân bằng" trong cài đặt biểu đồ. Theo mặc định, giá trị tình trạng mất cân bằng là 300% (tức là khối lượng của một bên phải lớn hơn ba lần so với bên kia).

Khi phát hiện mất cân bằng “mua”, biểu đồ sẽ hiển thị đường thẳng đứng bên phải mức giá tương ứng. Khi xảy ra tình trạng mất cân bằng "bán", một đường thẳng đứng sẽ xuất hiện ở bên trái mức này:

Trong ví dụ đã cho, một phép so sánh tuần tự các khối lượng ở các mức khác nhau được thực hiện. Đối với mỗi phép so sánh, đánh giá sẽ xác định xem khối lượng lớn hơn của cặp có vượt quá ngưỡng mất cân bằng đã chỉ định hay không, theo công thức: max(mua, bán) ≥ (tỷ lệ mất cân bằng / 100) * min(mua, bán).

Phép tính ban đầu như sau: 506,37 ("mua") ≥ (300 / 100) * 166,433 ("bán"). Câu lệnh này đúng, cho thấy sự mất cân bằng khi mua. Các phép so sánh tiếp theo tuân theo cùng một logic: "mua" mức 3 được so sánh với "bán" mức 2 và "mua" mức 4 với "bán" mức 3.

Các nhà giao dịch thường phân tích dấu chân khối lượng để xác định sự cân bằng và mất cân bằng trong thị trường. Khi thị trường ở trạng thái cân bằng, dấu chân khối lượng có thể cho thấy khối lượng giao dịch phân bổ đều trên nhiều mức giá khác nhau, cho thấy sự ổn định và cân bằng. Ngược lại, khi ở trạng thái mất cân bằng, dấu chân khối lượng có thể tiết lộ các nhóm hoạt động giao dịch gia tăng ở các mức cụ thể, chỉ ra các khu vực có sự chênh lệch cung hoặc cầu và xu hướng giá tiềm năng.

Diễn giải

Luồng lệnh

Trong quá trình thực hiện lệnh, những người tham gia thị trường tham gia tìm kiếm cân bằng về giá sẽ làm hài lòng cả người mua và người bán, từ đó thúc đẩy giao dịch. Khối lượng theo hướng này của mỗi giao dịch quyết định đóng góp của giao dịch vào áp lực mua hoặc bán của thị trường. Trong trường hợp cung vượt quá cầu, xu hướng giảm giá có thể xảy ra khi thị trường hướng tới mức giá công bằng hơn cho người mua. Ngược lại, khi nhu cầu về một tài sản vượt quá nguồn cung, giá có thể tăng cho đến khi có đủ người tham gia sẵn sàng bán.

Phân tích mức độ tập trung của hoạt động mua và bán ở các mức giá bằng biểu đồ Dấu chân khối lượng có thể cung cấp cái nhìn sâu sắc hơn về sự thống trị của người mua và người bán, cân bằng hoặc mất cân bằng giữa cung và cầu cũng như các khu vực có tính thanh khoản cao (tức là các khu vực có mức độ hoạt động giao dịch dồi dào hơn). Nhà giao dịch có thể sử dụng những hiểu biết sâu sắc đó để đánh giá tâm lý thị trường và xác định các cơ hội giao dịch.

Đấu giá thất bại

Trong Lý thuyết thị trường đấu giá, đấu giá thất bại là mô hình trong đó thị trường không thiết lập được mức giá mới cho một công cụ, dẫn đến việc quay trở lại mức giá trước đó. Các nhà giao dịch thường phân tích các phiên đấu giá thất bại bằng các công cụ như Hồ sơ thị trường, nhưng người ta cũng có thể xác định các trường hợp của các mẫu đó bằng cách sử dụng dấu chân.

Một cuộc đấu giá thất bại thường xảy ra khi một bên của thị trường, cả người mua hoặc người bán, không thu hút đủ sự tham gia để duy trì hoạt động giao dịch ở mức giá, có khả năng dẫn đến sự đảo chiều giá nhanh chóng khi những người tham gia thị trường đánh giá lại và điều chỉnh vị thế của họ. Các cuộc đấu giá thất bại thường trùng hợp với biến động tăng cao và chúng có thể chỉ ra những bước ngoặt quan trọng tiềm ẩn trên thị trường.

Các nhà giao dịch và nhà phân tích thường chú ý đến các phiên đấu giá thất bại vì có thể cung cấp những hiểu biết hữu ích về động lực thị trường và cơ hội giao dịch. Việc xác định các trạng thái đấu giá thất bại có thể giúp nhà giao dịch xác định các mức hỗ trợ và kháng cự cũng như dự đoán các mô hình đảo chiều tiềm năng.

Ví dụ dưới đây minh họa trường hợp giá liên tục tăng cao hơn theo từng thanh trong khi lượng người mua giảm dần. Ở thanh thứ tư trong hình ảnh, mất cân bằng giữa người bán và người mua đã đạt đến mức mà người mua không thể đẩy giá lên cao hơn nữa và giá đã bật trở lại xuống. Người ta có thể hiểu vùng mất cân bằng này là một mức kháng cự có thể xảy ra. Nếu giá phá vỡ mức này trong tương lai, có thể gợi ý một xu hướng tăng trưởng:

Phân kỳ chênh lệch

Phân kỳ chênh lệch trong dấu chân khối lượng đề cập đến khác biệt hoặc bất đồng giữa biến động giá và chênh lệch khối lượng.

Phân kỳ chênh lệch dương xảy ra khi giá liên tục giảm xuống trong khi khối lượng chênh lệch tăng lên, thậm chí có thể chuyển sang dương. Ngược lại, phân kỳ chênh lệch âm xảy ra khi giá liên tục tăng trong khi chênh lệch khối lượng giảm hoặc thậm chí trở nên âm. Những mô hình phân kỳ này thường gợi ý rằng, bất chấp hành động giá hiện tại, áp lực mua hoặc bán cơ bản đang giảm dần, có khả năng báo hiệu suy yếu hoặc đảo chiều của xu hướng hiện tại.

Ví dụ dưới đây cho thấy bốn thanh giảm, hai trong số đó có chênh lệch dương. Nói cách khác, những thanh đó thể hiện phân kỳ chênh lệch dương:

Các nhà giao dịch thường phân tích phân kỳ delta trong biểu đồ dấu chân để giúp dự đoán khả năng đảo chiều hoặc thay đổi hướng thị trường. Tuy nhiên, cần xem xét các yếu tố khác và sử dụng các công cụ bổ sung để giúp xác thực phân kỳ và đưa ra quyết định giao dịch sáng suốt.

Giao dịch dư thừa ở mức giá cực cao

Trong Lý thuyết thị trường đấu giá, giá thị trường tăng cho đến khi cạn kiệt cầu và giảm xuống cho đến khi cạn kiệt nguồn cung. Thay đổi toàn diện này là một cuộc đấu giá hoàn chỉnh. Trên biểu đồ dấu chân, tình huống này xuất hiện dưới dạng không mua hàng hoặc mua hàng tối thiểu ở mức giá thấp hoặc doanh số bán hàng tối thiểu ở mức giá cao.

Trong một số trường hợp, có thể phát sinh tình huống được gọi là đấu giá không đầy đủ, trong đó chênh lệch giữa khối lượng mua và bán ở mức cao hoặc thấp khác nhau đôi chút so với sự khác biệt ở các mức trước đó. Điều kiện này có thể chỉ ra rằng việc thăm dò giá chưa đầy đủ và vẫn có thể có những người tham gia thị trường quan tâm ở trên mức cao hiện tại hoặc dưới mức thấp hiện tại. Về bản chất, mô hình này có thể chỉ ra rằng giá thị trường có thể tiếp tục chuyển động theo hướng vượt qua phạm vi hiện tại cho đến khi kết thúc phiên đấu giá.

Chế độ cài đặt

Các tùy chọn tùy chỉnh cho biểu đồ Dấu chân khối lượng có sẵn trong phần cài đặt biểu đồ mà người dùng có thể truy cập từ biểu tượng "bánh răng" trên thanh công cụ phía trên biểu đồ, biểu tượng ở góc dưới bên phải của biểu đồ hoặc từ menu "Thêm" được truy cập bởi nhấp vào ba dấu chấm bên cạnh tên mã giao dịch.

Nến

Cài đặt trong phần "Nến" giống hệt với cài đặt dành cho biểu đồ nến thông thường. Từ phần này, người dùng có thể định cấu hình giao diện của chân nến.

Dấu chân Khối lượng

Kích thước hàng

Kiểm soát cách biểu đồ sẽ xác định kích thước của từng hàng dấu chân (cấp độ). Có hai lựa chọn để lựa chọn:

• Tùy chọn "Tự động" chỉ định rằng biểu đồ sẽ tự động tính toán kích thước dựa trên giá trị Phạm vi thực trung bình (ATR) được chuẩn hóa mới nhất của dữ liệu. Tùy chọn này sử dụng công thức: 0,2 * NormalizedATR/MinimumTick. Biểu đồ tính toán lại kích thước khi chọn loại biểu đồ "Dấu chân khối lượng" hoặc thay đổi mã giao dịch hoặc khung thời gian. Khi sử dụng tùy chọn này, đầu vào bên dưới chỉ định độ dài của phép tính ATR.
• Tùy chọn "Thủ công" chỉ định rằng biểu đồ sẽ sử dụng số lượng dấu tích được chỉ định trong mục nhập "Số lượng tick trên mỗi hàng" bên dưới.

Chiều dài ATR

Quy định độ dài làm mịn cho Phạm vi thực trung bình được sử dụng để tính toán số lượng tick trên mỗi hàng dấu chân khi đầu vào "Kích thước hàng" sử dụng tùy chọn "Tự động".

Tick mỗi hàng

Quy định số lượng tick trên mỗi hàng dấu chân khi mục nhập "Kích thước hàng" sử dụng tùy chọn "Thủ công".

Kiểu

Xác định chế độ hiển thị của dấu chân trên biểu đồ. Có ba lựa chọn:

• Tùy chọn "Mua và Bán" (mặc định) hiển thị khối lượng người bán ở các cấp độ ở bên trái của mỗi nến và khối lượng người mua ở bên phải.
• Tùy chọn "Delta" sẽ hiển thị một cột ở bên phải của mỗi thanh hiển thị delta khối lượng (tức là khác biệt giữa khối lượng người mua và người bán) cho mỗi cấp độ.
• Tùy chọn "Tổng" sẽ hiển thị một cột ở bên phải mỗi thanh hiển thị tổng khối lượng ở mỗi mức giá.

Áp dụng dải màu cho nền

Nếu được bật, màu nền của từng cấp độ dấu chân sẽ khác nhau dựa trên khối lượng của cấp độ này so với khối lượng ở các cấp độ khác. Biểu đồ sử dụng thuật toán sau để tính toán độ dốc màu:

1. Xác định khối lượng tối đa và tối thiểu.
2. Tính phạm vi khối lượng, tức là chênh lệch giữa giá trị khối lượng tối đa và tối thiểu.
3. Trừ khối lượng tối thiểu từ khối lượng của mức hiện tại.
4. Tính tỉ số giữa giá trị thu được ở bước 3 với khối lượng thu được ở bước 2.
5. Sử dụng tỷ lệ từ bước 4 để chọn màu từ các tùy chọn có sẵn:

1. Chọn màu đầu tiên nếu tỷ lệ nhỏ hơn 0,25.
2. Chọn màu thứ hai nếu tỷ lệ lớn hơn hoặc bằng 0,25 và nhỏ hơn 0,5.
3. Chọn màu thứ ba nếu tỷ lệ lớn hơn hoặc bằng 0,5 và nhỏ hơn 0,75.
4. Chọn màu thứ tư nếu tỷ lệ lớn hơn hoặc bằng 0,75.

    6. Lặp lại các bước từ 3 đến 6 cho mỗi mức giá.

Khi loại dấu chân là "Mua và bán" hoặc "Delta", biểu đồ sẽ tính toán độ dốc cho bên mua và bên bán riêng biệt.

Nền

Những đầu vào này chỉ định màu nền được sử dụng bởi các mức dấu chân. Người dùng có thể chọn màu riêng biệt cho bên mua và bên bán khi loại dấu chân là "Mua và bán" hoặc "Delta". Nếu tùy chọn "Áp dụng dải màu cho nền" được bật, dải màu bốn màu sẽ có sẵn cho mỗi tùy chọn màu. Biểu đồ sẽ chọn màu cho từng cấp độ bằng thuật toán được mô tả ở phần trước.

Vùng giá trị

Bật các dòng Vùng giá trị (VA) và quy định phần trăm VA. Đường Vùng giá trị cao (VAH) sẽ xuất hiện phía trên tất cả các cấp có trong Vùng giá trị và đường Vùng giá trị thấp (VAL) sẽ xuất hiện bên dưới tất cả các cấp trong Vùng giá trị. Thuật toán Vùng giá trị của biểu đồ Dấu chân khối lượng tương tự như thuật toán được sử dụng bởi các chỉ báo Hồ sơ khối lượng của chúng tôi.

Nhãn

POC

Xác định xem biểu đồ có hiển thị Điểm kiểm soát (POC) của từng dấu chân hay không.

Hiển thị thông tin tóm tắt

Xác định xem mỗi dấu chân có hiển thị thông tin về tổng khối lượng của thanh, tổng khối lượng mua và bán cũng như delta khối lượng tổng thể hay không.

Mất cân bằng

Quy định tỷ lệ phần trăm mà số lượng người mua phải vượt quá số lượng người bán hoặc ngược lại để phát hiện mất cân bằng đáng kể. Xem phần "Phát hiện mất cân bằng" ở trên để tìm hiểu cách biểu đồ Dấu chân khối lượng phát hiện mất cân bằng.

Làm nổi bật

Xác định xem biểu đồ có làm nổi bật các mức giá mất cân bằng hay không và chỉ định màu sắc. Khi bật điểm nổi bật mất cân bằng, biểu đồ sẽ đặt các đường thẳng đứng có màu ở các cạnh của mức mất cân bằng đáng kể. Biểu đồ hiển thị các dấu hiệu mất cân bằng mua ở bên phải các cấp độ và các dấu hiệu bán mất cân bằng ở bên trái.

Cấp độ xếp chồng lên nhau

Kiểm soát xem có hiển thị chế độ mất cân bằng xếp chồng hay không và số lượng cấp độ liên tiếp được yêu cầu có mất cân bằng ở cùng một phía để phát hiện tình trạng mất cân bằng xếp chồng. Khi được bật, biểu đồ sẽ xếp chồng các điểm mất cân bằng cho đến khi các mức giá tiếp theo giao nhau với các mức.