The **Relative Strength Index (RSI)** is a momentum oscillator that measures the speed and change of price movements, ranging from 0 to 100. It helps traders identify overbought or oversold conditions:
- **RSI above 70**: Overbought, potential price reversal or pullback.
- **RSI below 30**: Oversold, potential price rebound or reversal.
### Key Uses in Trading:
1. **Overbought/Oversold Conditions**: Buy when RSI is below 30, and sell when above 70.
2. **Divergence**:
- **Bullish Divergence**: Price makes new lows, but RSI makes higher lows (buy signal).
- **Bearish Divergence**: Price makes new highs, but RSI makes lower highs (sell signal).
3. **Trend Confirmation**: RSI above 50 suggests a bullish trend, below 50 indicates a bearish trend.
4. **Entry/Exit Signals**: RSI crossing above 30 (from oversold) can signal a buying opportunity, while crossing below 70 (from overbought) can signal a selling opportunity.
### Best Used With:
- Other indicators (e.g., moving averages, support/resistance) to confirm signals.
RSI helps traders spot potential reversals, confirm trends, and make informed entry/exit decisions.
- **RSI above 70**: Overbought, potential price reversal or pullback.
- **RSI below 30**: Oversold, potential price rebound or reversal.
### Key Uses in Trading:
1. **Overbought/Oversold Conditions**: Buy when RSI is below 30, and sell when above 70.
2. **Divergence**:
- **Bullish Divergence**: Price makes new lows, but RSI makes higher lows (buy signal).
- **Bearish Divergence**: Price makes new highs, but RSI makes lower highs (sell signal).
3. **Trend Confirmation**: RSI above 50 suggests a bullish trend, below 50 indicates a bearish trend.
4. **Entry/Exit Signals**: RSI crossing above 30 (from oversold) can signal a buying opportunity, while crossing below 70 (from overbought) can signal a selling opportunity.
### Best Used With:
- Other indicators (e.g., moving averages, support/resistance) to confirm signals.
RSI helps traders spot potential reversals, confirm trends, and make informed entry/exit decisions.
Bài đăng liên quan
Thông báo miễn trừ trách nhiệm
Thông tin và các ấn phẩm này không nhằm mục đích, và không cấu thành, lời khuyên hoặc khuyến nghị về tài chính, đầu tư, giao dịch hay các loại khác do TradingView cung cấp hoặc xác nhận. Đọc thêm tại Điều khoản Sử dụng.
Bài đăng liên quan
Thông báo miễn trừ trách nhiệm
Thông tin và các ấn phẩm này không nhằm mục đích, và không cấu thành, lời khuyên hoặc khuyến nghị về tài chính, đầu tư, giao dịch hay các loại khác do TradingView cung cấp hoặc xác nhận. Đọc thêm tại Điều khoản Sử dụng.