OPEN-SOURCE SCRIPT

Boness 1964 Option Pricing Formula [Loxx]

Boness 1964 Option Pricing Formula [Loxx] is an options pricing model that pre-dates Black-Scholes-Merton. This model includes Analytical Greeks.

Boness (1964) assumed a lognormal asset price. Boness derives the following value for a call option:

c = SN(d1) - Xe^(rho * T)N(d2)

d1 = (log(S / X) + (rho + v^2 / 2) * T) / (v * T^0.5)

d2 = d1 - (v * T^0.5)


where rho is the expected rate of return to the asset.

Analytical Greeks
  • Delta Greeks: Delta, DDeltaDvol, Elasticity
  • Gamma Greeks: Gamma, GammaP, DGammaDvol, Speed
  • Vega Greeks: Vega , DVegaDvol/Vomma, VegaP
  • Theta Greeks: Theta
  • Probability Greeks: StrikeDelta, Risk Neutral Density, Rho Expected Rate of Return


Inputs
S = Stock price.
X = Strike price of option.
T = Time to expiration in years.
r = Expected Rate of Return
v = Volatility of the underlying asset price
cnd (x) = The cumulative normal distribution function
nd(x) = The standard normal density function
convertingToCCRate(r, cmp ) = Rate compounder

Things to know
  • Only works on the daily timeframe and for the current source price.
  • You can adjust the text size to fit the screen
analyticalgreeksblackscholesblackscholesmertonblackscholesoptionpricingboneesoptionspricingmodelgreeksHistorical VolatilityoptionsVolatility

Mã nguồn mở

Theo tinh thần TradingView thực sự, tác giả của tập lệnh này đã xuất bản dưới dạng nguồn mở để các nhà giao dịch có thể hiểu và xác minh. Chúc mừng tác giả! Bạn có thể sử dụng miễn phí. Tuy nhiên, bạn cần sử dụng lại mã này theo Quy tắc nội bộ. Bạn có thể yêu thích nó để sử dụng nó trên biểu đồ.

Bạn muốn sử dụng tập lệnh này trên biểu đồ?


Public Telegram Group, t.me/algxtrading_public

VIP Membership Info: patreon.com/algxtrading/membership
Ngoài ra, trên:

Thông báo miễn trừ trách nhiệm